起卦问事监管4张罚单落地：营业部员工“飞单”，“泽达案”两保代履职失职

登录新浪财经APP 搜索【信披】查看更(🎑)多考评等级

　　炒股就看金麒麟分析师研报，权威，专业，及时，全面，助您挖掘潜力主题机(🛍)会！

起卦问事　　来源：(⛔)财联社

起卦问事　　财联社6月13日讯（记者 高(🖍)艳云）监管今日密集披露4张罚单，直指券商经纪业务“飞单”与投行业务违规。

起卦问事　　经纪业务：6月13日，黑龙江证监局披露2张罚单，从业人员郑彩芳及江海证券(💊)牡丹江绥芬河文化街证券营业部及被采取出具警示函措施(🍣)。

起卦问事　　上述罚单涉及券商经纪业务中“飞单”现象，今年以来已有6张此类(🍈)罚单。避免飞单需券商构建“制度+技术+人”的三维防控网：(🧥)以制度明(🍙)确边界，以技术切断违规路径，以人员管理提升合规意识，同时通过客户教育与监管联动形成外部合力。核心在于将合规理念嵌入(💀)业务全流程，而非仅靠事后处罚，从根源上消除“飞单”的动机与机会。

起卦问事　　投行业务：北京证监局今(🚪)日披露2张罚单，保荐代表人胡晓莉(🆙)、陶晨亮双双被采取监管谈话措施。

起卦问事　　上述两保代为“泽达案”IPO项目保荐代表人。投行违规是券商今年以来违规典型，50名保代被处罚处分，其中9名保代被停业。保代(🌠)违规频发是资本市场发展中的阶段性问题，其根治需监管、券商、保代三方形成合力：监管通过制度创新与科技赋能提升威慑力，券商通过内控改革与激励优化重塑合规文(🐎)化，保代通过能力提升与价值重构坚守职业操守。

　　“飞(💺)单”致营业部、个人双罚

起卦问事　　郑彩芳在江海证券牡(🏅)丹江绥芬河文化街证券营业部任职期间，向客户销售非江海证券代销的产品。

　(🦉)　江海证券牡丹江绥芬河文化街证券营业未能及(🐯)时发现和有效防控员工向客户销售非江海证券的产品的行为，未能妥善处理投资者投诉和纠(♍)纷，反(👺)映出营业部在从业人员管理、客户服务、投诉处理方面合规有效性不足。

　　“泽达案”两保代遭监管谈话

起卦问事　　胡晓莉，作为保荐代表人，在相关保荐项目执业过程中，未勤勉尽责，未对标的公司的财务信息、关联交易和股权代持的(🎪)信息披露等(🦃)进行审慎核查。

起卦问(🌃)事　　陶晨亮，作为保荐代表人，在相关保荐项目执业过程中，未勤勉尽责，未对标的公司的财务信息、(🅿)关联交易和股权代持的信息披露等进行审慎核查。

　(⛓)　查阅中证协证券从业人员公示信息，胡晓(👧)莉、陶(🚔)晨亮在东兴证券任职，二人登记日期一致，均为“2019-01-31”。

　　上述两人此前为泽达易盛IPO的(🧕)保荐代表人。

起卦问事　　“泽达案”影响广泛，涉嫌违规的多方当(🥑)事人受到惩戒。泽达易盛连续6年财务造假，东兴证券、天健会计师事务所等中介机构(🈴)涉嫌在相关执业过程中未勤勉尽责。东兴证(🦆)券因在泽达易盛案中存在未勤勉尽责的问题，已按监(🚣)管要求全面整改。

　　东兴证券交纳惩戒性承诺金共计1.05亿元；天健所交纳惩戒性承诺金共计9261.13万元。两家机构交纳惩戒性承诺金合计1.98亿元。泽达易盛案全部适格受损投资者7222户已获得全额赔偿共计2.88亿余元

起卦问事　　“飞单”与保代违规成典型现象

起卦问事　　上述4张罚单追溯两个案件，涉及“飞单(🌜)”与保代违(🐊)规两大典型违规现象。

起卦问事(🥉)　　包(🏰)括上述“飞单”罚单在内，年内已有6张此类罚单，主要为3个典型案例，涉及3家券商，即渤海证券、东北证券以及(👤)上述(💅)江海证券；机构罚与个人罚多有出现，严重者甚至波及营业部负责人、合规(🏂)负(🔤)责人。

　　从这些案例可以看出，券商飞单现象依然存在，主要原因是熟人人情以及高提成利益的驱使。“飞单”的私募产品通常未经正规的产品引进和筛选流程，产品风险极高，投资者极易受到风险的冲击。为杜绝此类违规行为，券商机构需要加强员工合规培训，通过多种途径构建严密的风险防控体系。

起卦问事　　作为近年罚单“主(⛳)力”，保代罚单时有出现。数据统计显示(🌅)，截至6月13日，今年以来，投行业务违规罚单多达43张。

　　中证协官网显示，保荐代表人分类(🐊)名单C（(🙍)处罚处分类）中，年内50名(🎃)保代被交易所或证监部门罚52次；保荐代表人分类名单D（暂(🚂)停业务类）中，年内9名保代被暂停业务。

　　5月中旬，监管部门向券商下发投行监管情况通报，监管明确要求各券商要持续健全投行内控组织架构和制度体系，全面梳理(🎸)、堵塞各业务环节存(🎈)在的制度漏洞，排查、消除相应的风险隐患(🚛)，着力强化投行“三道防线”执行，增强中后台对前台的制衡(🔠)和约束作用。提高投行尽职(🅾)调查质量，细化资金流水核查、函证独立性、走访有效性等操作标准，全面提升投(🐲)行业务执业水平。